Välisvaluutade kaubanduse mõistmine nõuab detailseid teadmisi individuaalsete riikide majanduslikest ja poliitilistest olukordadest, ülemaailmsest makromajandusest ja konkreetsete turgude volatiilsuse mõjust. Tõde on aga see, et tavaliselt ei komista esmakordsed forexi kauplejad majanduste ja ülemaailmsete finantside tõttu. Sageli on kahjumi põhjuse taga hoopis see, et pole piisavalt teadmisi, kuidas kasutada võimendust.
Dodd-Frank Wall Streeti reformi ja tarbijakaitseseaduse poolt avaldatud andmed näitavad, et suur osa forexi jaekliente kaotavad raha. Tihtipeale peetakse nende kaotuste põhjuseks valet võimenduse kasutamist. See artikkel seletab riske, mis kaasnevad kõrge võimendusega forexi turul, toob välja mooduseid, kuidas hoiduda riskantsetest võimenduse tasemetest ja õpetab, kuidas valida enda jaoks õige tase.
Kõrge võimenduse riskid
Võimendus on protsess, kus investor laenab raha, et investeerida või midagi osta. Forexi kauplemises omandatakse kapital tavaliselt maaklerilt. Kuigi forexi kauplejad saavad laenata suuri kapitalikoguseid algsetel marginaalnõuetel, saavad nad veelgi rohkem kasu edukatest tehingutest.
Minevikus said paljud maaklerid pakkuda märkimisväärseid võimendusi lausa nii palju kui 400:1. See tähendab, et ainult 250 dollarise tagatisrahaga, sai kaupleja globaalsel forexi turul kontrollida umbes 100 000 dollarit valuutat. Kuid aastal 2010 piirasid finantseeskirjad võimenduse määra, et maaklerid saaksid pakkuda kauplejatele võimendust 50:1 (mis on siiski üsna suur summa). See tähendab, et sama 250 dollariga, saab kaupleja kontrollida 12 500 dollarit valuutas.
Nii et kas uus valuutaga kaupleja peaks valima madala võimenduse nagu 5:1 või proovima õnne ja proovida hoopis 50:1 võimendust? Enne vastamist on oluline vaadata näiteid, mis näitavad kui palju raha on võimalik saada või kaotada erinevate võimenduse tasemetega.
Maksimaalse võimenduse kasutamise näide
Kujuta, et kauplejal on konto, kus on 10 000 dollarit. Ta otsustab kasutada 50:1 võimendust, mis tähendab seda, et ta saab kaubelda kuni 500 000 dollariga. Forexi maailmas tähendab see viite standardset lotti. Forexis on kolm põhilist kauplemise suurust: standardne lott (100 000 ühikut valuutat), mini lott (10 000 ühikut) ja mikro lott (1000 ühikut). Liikumisi mõõdetakse punktides (pips). Iga ühe punktiline liikumine standardses lottis on 10 ühiku muutust.
Kuna kaupleja ostis viis standardset lotti, siis maksab iga ühe punktiline liikumine 50 dollarit ($10 muutus/standardne lott x 5 standardset lotti). Kui tehing läheb investori vastu 50 punktiga, siis kaotab investor 50 punkti x $50 = $2,500. See on 25% kogu $10,000 kauplemiskontolt.
Vähema võimenduse kasutamise näide
Liigume kaupleja B juurde. Selle asemel, et valida maksimaalne võimendus 50:1, valib ta konservatiivsema võimenduse 5:1. Kui kauplejal B-l on konto 10 000 dollariga, siis on tal võimalik kaubelda $50 000 valuutaga. Iga mini lott maksaks 10 000 dollarit. Mini lotis on iga punkt 1 dollar. Kuna kauplejal B-l on viis mini lotti, siis on iga punkt viis dollarit.
Kui investeering langeb sama koguse võrra, 50 punkti, siis kaotaks kaupleja 50 punkti x $5 = $250. See on ainult 2.5% kogu positsioonist.
Kuidas valida õige võimenduse tase
On laialdaselt aktsepteeritud reeglid, mida peaksid investorid vaatama, enne võimenduse taseme valimist. Lihtsamad kolm on:
1. Säilita madalad võimenduse tasemed.
2. Kasuta trailing stops-i, et vähendada tagasilööke ja kaitsta kapitali.
3. Limiteeri kapital igal võetud positsioonil ühe kuni kahe protsendini kogu kauplemise kapitalist.
Forexi kauplejad peaksid valima sellise võimenduse taseme, millega nad end kõige mugavamalt tunnevad. Kui sa oled konservatiivne ja sulle ei meeldi riskide võtmine või kui sa alles õpid valuutaga kauplemist, siis võib madalam tase nagu 5:1 või 10:1 olla sinu jaoks sobivam.
Trailing või limit stops-id pakuvad investoritele usaldusväärset moodust oma kahjusid vähendada, kui tehing vales suunas läheb. Kasutades limit stop-i, saavad investorid tagada, et nad saavad jätkuvalt valuutaga kauplemist õppida, kuid limiteerida potentsiaalseid kahjumeid, kui tehing ebaõnnestub. Need stop-id on samuti olulised seetõttu, et need aitavad vähendada emotsionaalset kauplemist ja lasevad individuaalidel eemalduda kauplemiskeskusest ilma emotsioonideta.
Lõpetuseks
Õige forexi võimenduse taseme valik sõltub kaupleja kogemustest, riskitaluvusest ja mugavusest, kui ta tegutseb ülemaailmsetel valuutaturgudel. Uued kauplejad peaksid end terminoloogiaga kurssi viima ja jääma konservatiivseks sel ajal, kui nad õpivad kuidas kaubelda ja kogemusi omandada. Trailin stops-ide kasutamine, väikeste positsioonide hoidmine ja kapitali suuruse piiramine igal positsioonil on hea alustus õppimaks õiget moodust, kuidas võimendust kasutada.