Forexi turg on kõige suurem ja likviidsem turg maailmas. See kestab 24 tundi päevas, 7 päeva nädalas ja seda üle kogu maailma. Nagu forex poleks piisavalt dünaamiline, lisavad krüptovaluutad (nagu bitcoin) huvitava uue dimensiooni valuutakaubandusse. Mõned forexi maaklerid aktsepteerivad nüüd bitcoine valuutaga kauplemiseks. Kas peaksid sisse hüppama ja alustama forexi turul bitcoinide kasutamist? Siin artiklis katame me riskid ja eelised forexi turul bitcoiniga kauplemises.
Standardne forexi tehing
Esiteks on siin näide, kuidas standardne forexi tehing toimib. Kujuta ette, et oled Ameerika kaupleja, kes panustab Suurbritannia naela / USA dollari paarile (GBP/USD). Sa deposiidid enda maaklerile 100 USA dollarit. Oletades, et määr on $1 = £0.5, siis sa saad £50 enda $100 eest. Kui GBP/USD kurss muutub 0.45, siis suled positsiooni 50/0.45 = $111.11. See tähendab, et teenid 11.11% kasumit oma algse saja USA dollari eest.
Forexis kauplemine kasutades bitcoini
Nüüd liigume edasi näite juurde, kus forexi tehing kasutab bitcoini. Esiteks avad sa forexi kauplemise konto maakleri juures, kes aktsepteerib bitcoine. Seejärel kannad kaks bitcoini enda digitaalsest rahakotist maakleri digitaalsele rahakotile. Oletame, et bitcoini hind on 1 bitcoin = $500, sinu deposiit kahe bitcoiniga on võrdne tuhandele USA dollarile. Oletame nüüd, et tahad võtta positsiooni Briti naelades. Kui vahetuskurss on £0.5 = $1, siis sa saad £500. Peale mõnda aega, muutub GBP/USD kurss 0.45 ning muudad enda positsiooni, et saada $1,111.11 enda kauplemise kontole. Sa oled teinud kasumi 11.11% ning oled valmis raha välja võtma. Oletame aga, et selleks ajaks on bitcoini kurss muutunud 1 bitcoin = $560. Kui sa võtad enda raha välja bitcoinides, siis sa saad ($1,111.11/$560) = 1.984 bitcoini.
Hoolimata sellest, et su panus Suurbritannia naeladesse tõi sulle 11.11% kasumi ($1,000-st kuni$1,111.11), tähendab bitcoini kõikumine USA dollari kursiga, et sa siiski kaotasid .016 bitcoini, või -0.8% (algne deposiit 2 bitcoini — 1.984 bitcoini = .016 bitcoini). Siiski, kui bitcoini kurss USA dollari vastu oleks muutunud 1 bitcoin = $475, oleksid sa realiseerinud kasumi nii forexi tehingust, kui ka bitcoini vahetamisest. Teiste sõnadega oleksid sa saanud ($1,111.11/$475) = 2.339 bitcoini, 16.95% kasumi.
Lisaks valuutakursi kõikumisele, mis mõjutavad nii kasumit kui ka kahjumit, on ka teisi eeliseid ja riske, mida tuleks kaaluda, enne kui hakkad forexis bitcoiniga kauplema.
Eelised bitcoiniga kauplemises forexi turul
• Detsentraliseeritud väärtuse hindamised: Üks suur eelis forexis kauplemisel bitcoiniga on see, et ei ole ühtegi keskpanka, kes saaks juhuslikult muuta bitconi väärtust. Tänu selle detsentraliseeritud olemusele, on bitcoini kursid vabad geopoliitilisest mõjust ning samuti ka makromajanduslikest probleemidest, nagu riigipõhiline inflatsioon või intressimäärad.
• Kõrge võimendus: Enamused forexi maaklerid pakuvad kõrget võimendust kuni 1:1000 bitcoini tehingute jaoks. Kogenud kauplejad saavad seda enda kasuks ära kasutada. Siiski peaks selliste kõrgete marginaalidele lähenema suure ettevaatlikkusega, kuna need suurendavad ka kahjumit.
• Tehingukulusid ei ole: Kõik bitcoini tehingud on digitaalseld salvestatud avalikes võrkudes ilma pankade või arvelduskeskuste osaluseta. Seega ei ole tavaliselt bitconiga seotud tehingu tasusid, isegi globaalsete ülekannete puhul. Maaklerid edastavad need eelised klientidele, kui nad ei määra mingeid deposiit- ega taganemistasusid bitcoini tehingute jaoks. See parandab tehingu tulusid.
• Madal hoiuse kogus: Saab alustada lausa nii vähese kui 25 USA dollariga, mõnedes bitcoini forexi kauplemise ettevõtetes. Reklaamipakkumistena võivad mõned forexi kauplemise firmad isegi pakkuda uutele liikmetele kohast deposiidi kogust.
• Madal kauplemise maksumus: Enamus forexi maaklereid, kes aktsepteerivad krüptorahasid hoiavad maaklerikulud madalana, et meelitada uusi bitcoiniga kauplevaid kliente.
• Turvalisus: Bitcoini tehingutega ei pea sa avaldama oma pangakontot või krediitkaardi detaile, et raha sisse või välja võtta. Eriti kui tegu on välismaiste maakleritega, on see suur eelis kulude ja finantsilise turvalisuse osas.
• Pole globaalseid piire: Bitcoini tehingutes on eemaldatud globaalsed piirid. Kasutades bitcoini saab Aafrikas pesitsev kaupleja kaubelda forexis läbi Ühendkuningriigis asuva maakleri. Regulatiivsed väljakutsed võivad jääda murettekitavaks, kuid kui nii kauplejad kui ka maaklerid on nõus äriasju ajama, siis on geograafilised piirid elimineeritud.
Riskid bitcoiniga kauplemises forexi turul
• Bitcoinidega saab kaubelda mitmetes vahetustes ja vahetuskursid varieeruvad. Kauplejad peavad tegema kindlaks, et nad mõistavad milliseid bitcoini vahetuskursse forexi maakler kasutab.
• Saades bitcoine klientidelt, müüvad peaaegu kõik maaklerid bitcoinid ära ning hoiavad raha USA dollarites. Isegi kui kaupleja ei võta forexi tehingu positsiooni koheselt peale raha hoiustamist, on ta siiski paljastatud bitcoin – USA dollari kursiriskile ja seda nii raha sisse pannes kui ka välja võttes.
• Ajalooliselt on bitcoini hinnad olnud väga volatiilsed. Määruste puudumise tõttu saab volatiilsust kasutada reguleerimata maaklerite poolt nende kasuks ning kaupleja kahjuks. Näiteks, oletame, et päevane bitcoini kurss kõigub 500 kuni 530 USA dollarini bitcoini kohta. Kahe bitcoini sissepanekul võib reguleerimata maakler rakendada madalaimaid kursse, et krediteerida kauplejat 1000 dollariga (2 bitcoini x 500 USA dollarit = 1000 USA dollarit). Kuid kui kaupleja on valmis raha välja võtma, siis võib maakler kasutada madalaimat vahetuskurssi ning esialgse kahe bitcoini asemel saab kaupleja ainult 1.88679 bitcoini ($1,000/$530 = 1.88679 bitcoini). Reaalsuses võib reguleerimata maakler vahetada bitcoine ja dollareid 515 dollariga ning panna tasku sellest tuleneva vahemiku ning seda kliendi kulul.
• Hoiustatud bitcoine võidakse varastada häkkimise teel, isegi maakleri digitaalsest rahakotist.
• Kõrge võimendus on riskantne uutele kauplejatele, kes ei pruugi seda mõista.
• Krüptovaluuta on täiesti erinev varaklass ning sellel on oma hindamismehhanism. Bitcoinidega kauplemine forexis sisuliselt tutvustab uut vahepealset valuutat, mis võib ootamatutel viisidel tuua kaasa nii kasumit kui ka kahjumit. Ükskõik milline raha, mis ei ole lukustatud kaupleja baasvaluutas on riskantne.
Lõpetuseks
Kuigi krüptovaluutad nagu bitcoin, koguvad järjest enam populaarsust, on nendega kaasas ikka palju seotud riske. Forexi kauplemises on eeliseks kauplemine detsentraliseeritud valuutas, millel puuduvad ülemaailmsed tehingute tasud. Aga kompromissiks on sisuliselt kolmanda valuuta lisamine valuutapaari. Kauplejad, kes tahavad seda riski võtta, peaksid kasutama ainult kohalikult reguleeritud forexi maaklereid.